介紹：Huione Guarantee 的倒下
2025 年 5 月，運營於 Telegram 上的最大非法市場 Huione Guarantee 被關閉。自 2021 年以來，該平台促成了超過 270 億美元的交易。這一里程碑事件標誌著全球打擊網絡詐騙和金融犯罪的重要進展。然而，該平台的關閉也暴露了非法網絡的韌性，商家和用戶迅速遷移到其他平台，如 Tudou Guarantee。本篇文章深入探討 Huione Guarantee 的運作模式、其對暗網經濟的影響，以及對全球金融犯罪打擊的更廣泛意義。
Huione Guarantee 的運作模式與商業模型
Huione Guarantee 作為一個「擔保市場」運營，為交易非法商品和服務的商家提供托管服務。這些商品和服務包括被盜數據、洗錢工具，甚至是人口販賣資源。該平台的托管模式確保了交易的安全性，增強了用戶之間的信任。
專用 Tether (USDT) 作為支付方式
Huione Guarantee 僅使用 Tether 的 USDT 穩定幣進行支付。這一策略選擇提供了穩定性和匿名性，使其成為非法交易的理想選擇。USDT 的區塊鏈特性使 Huione Guarantee 能夠繞過傳統金融系統，從而減少干擾和檢測。
Telegram 在非法市場中的角色
Telegram 在促進 Huione Guarantee 的運作中發揮了關鍵作用。其加密通信功能和易於訪問的特性使其成為非法市場的首選平台。在 Huione 關閉後，數千個相關帳戶和頻道被封禁，突顯了 Telegram 在促進此類活動中的作用。儘管採取了執法行動，Telegram 仍然是類似市場的中心。
關閉及其直接影響
Huione Guarantee 的關閉暫時擾亂了生態系統，但並未顯著減少整體擔保市場活動。商家和用戶迅速遷移到 Tudou Guarantee，一個 Huione 擁有 30% 股份的競爭市場。這一策略性舉措確保了運營的連續性，並將關閉的影響降至最低。
遷移到 Tudou Guarantee
Tudou Guarantee 幾乎立即吸收了 Huione 的用戶群和交易量，其加密貨幣流入量與關閉前水平相當。這一遷移突顯了非法網絡的適應能力及其從執法行動中恢復的能力。
替代市場的擴展
Elliptic 的研究發現，在 Huione 關閉後，超過 30 個活躍於 Telegram 的擔保市場得到了擴展。這些平台持續增長，展示了擔保市場生態系統的韌性。
Elliptic 的調查結果
作為領先的區塊鏈分析公司，Elliptic 在揭露 Huione Guarantee 的運作中發揮了重要作用。他們的研究揭示了該平台參與的網絡詐騙，包括「殺豬盤」詐騙，以及其對 USDT 的依賴。Elliptic 的發現強調了持續和協調努力的重要性，以打擊這些市場。
區分 Huione Guarantee 與 Huione Pay
Elliptic 的細緻區塊鏈分析揭示了 Huione Guarantee 與 Huione Pay 的區別，後者是 Huione 集團旗下的一個獨立實體。儘管 Huione Pay 繼續處理大量 USDT 交易，但它獨立於擔保市場運營。
法規影響與挑戰
Huione Guarantee 的關閉突顯了打擊非法市場的挑戰。儘管 FinCEN 將 Huione 集團指定為「主要洗錢關注對象」，執法行動對整體生態系統的影響有限。
與歷史暗網市場的比較
Huione Guarantee 的運作和關閉與歷史上的暗網市場如 Silk Road 和 Alphabay 相似。這些平台同樣展示了非法網絡的韌性以及徹底根除它們的困難。
替代消息應用的出現
專有消息應用如 ChatMe 和 SafeW 正在成為 Telegram 的替代品，用於非法市場。這些平台提供了增強的隱私功能，吸引了希望逃避檢測的用戶。
對全球金融犯罪的更廣泛影響
Huione Guarantee 的關閉強調了協調全球努力以打擊金融犯罪的必要性。儘管執法行動可以暫時擾亂運作，非法網絡的適應能力帶來了重大挑戰。
區塊鏈分析的角色
像 Elliptic 這樣的區塊鏈分析公司在追蹤和分析非法交易方面發揮著重要作用。他們的工作為擔保市場的運作提供了寶貴的洞察，並幫助制定監管行動。
非法網絡的韌性
用戶和商家迅速遷移到替代平台的現象突顯了非法網絡的韌性。這種適應能力使得實現持久的干擾變得困難，需要監管機構和執法機構的持續努力。
結論：持續的挑戰
Huione Guarantee 的關閉標誌著打擊網絡詐騙和金融犯罪的重要一步。然而，擔保市場生態系統的迅速恢復突顯了打擊這些活動的持續挑戰。隨著替代平台的持續增長，協調的全球努力和先進的區塊鏈分析將在應對非法市場不斷演變的格局中至關重要。
